Белорусы больше доверяют национальной валюте

01.04.2025

Проблема сохранения накоплений актуальна для большинства белорусов, которые хотят не только застраховаться от инфляционных процессов, но и повысить свое благосостояние. Существует одно неписаное правило — храните сбережения в тех валюте, в которой вы получаете доход и планируете расходы. А поскольку большая часть наших граждан получает зарплату, пенсию и прочие доплаты в белорусских рублях, логично в них и хранить свои накопления.

Главный плюс банковских вкладов в белорусских рублях — не только более высокая доходность по отношению к альтернативным инструментам, но и их стабильность и безопасность. Все вклады в белорусских банках, которые являются членами национальной системы гарантирования вкладов, защищены государством. В случае банкротства банка вкладчик получает свои деньги обратно в полном размере. В Беларуси ни один другой финансовый инструмент (акции, облигации и пр.) не имеет такой высокой степени защиты.

Справочно. В соответствии со ст. 180 Банковского кодекса, денежные средства населения могут приниматься банками и небанковскими кредитно-финансовыми организациями, имеющими лицензию на осуществление банковской деятельности, которая выдается банку при условии его устойчивого финансового положения, что является одной из гарантий сто процентной сохранности и возврата сбережений населения.

Не лишним будет напомнить и об особенностях налогообложения процентного дохода по банковским вкладам. Согласно с п. 36 ст. 208 Налогового Кодекса Республики Беларусь освобождаются от подоходного налога с физических лиц в числе иных перечисленных доходы, полученные в виде процентов по банковским вкладам (депозитам), денежным средствам, находящимся на текущем банковском счете в банках, за исключением банковских счетов используемых плательщиками при осуществлении предпринимательской деятельности.

В прошлом месяце на расширенном заседании правления Национального Банка, где подвели итоги 2024 года и рассматривали планы на текущий год, были отмечены позитивные тенденции на рынке вкладов (депозитов) физических лиц и сферы потребительского кредитования в Беларуси. Так, срочные и условные депозиты в национальной валюте приросли за прошлый год на 37%, что существенно выше прогноза (20–24%). При этом самыми популярными у населения были долгосрочные безотзывные вклады. На них пришлось свыше 90% всего объема долгосрочных рублевых депозитов физлиц.

Была отмечена еще одна особенность в сберегательной активности белорусских вкладчиков. Доли вкладов в белорусских рублях стали заметно расти еще с начала прошлого года, в то время как вклады в иностранной валюте, наоборот, снизились. Согласно прогнозу, в 2025 году срочные и условные вклады населения в национальной валюте сроком на один год и более увеличатся еще на 17–22%. Росту рублевых депозитов будет способствовать политика Нацбанка, который ориентирует коммерческие банки на сохранение прошлогоднего тренда на сохранение привлекательности процентных ставок по новым долгосрочным безотзывным вкладам физических лиц в национальной валюте. Если в декабре 2024 года белорусские банки предлагали процентные ставки по долгосрочным вкладам граждан в среднем 13,5% годовых в белорусских рублях, то в феврале 2025 года это эта величина составила 14,6% годовых.

Что касается альтернативных способов вложения личных средств, можно отметить следующее. 

Относительно конвертации белорусских рублей в иностранные валюты, с последующим ее хранением «под подушкой», следует учитывать, что доллар, как впрочем и иные зарубежные валюты, тоже подвержен инфляции. А их спонтанная покупка или продажа, соответственно в период роста или падения, как правило, приводит к значительным потерям.

Для белорусов остается открытым рынок акций, облигаций, токенов, криптовалюты, драгметаллов и др. Однако в этом классе активов нужно быть очень аккуратными, так как можно потерять все деньги, ведь это не банковский депозит со сто процентной гарантией сохранности денег. 

Отдельного комментария требует оценка вложений в российские депозиты, которые, на первый взгляд, могут составить конкуренцию аналогичным белорусским вложениям. Например, в России процентные ставки на текущий момент существенно выше, можно даже найти варианты с 18-22% годовых. Но при принятии такого решения, особенно для тех, кто живет в Беларуси и тратит деньги внутри страны, необходимо учитывать значительные транзакционные издержки и прогнозные оценки на ставку рефинансирования российского Центробанка.

Инвестиции в свое образование. «Если высыпать содержимое кошелька себе в голову, то его уже никто у вас не отнимет» — эта фраза Бенжамина Франклина остается актуальной и поныне. С новыми знаниями вы получаете не только конкурентные преимущества, но и уверенность в собственном будущем. Инвестиции в свое образование — единственный способ, куда можно вложить деньги с минимальным риском.

Когда есть свободные средства, получены знания и опыт, идея открыть собственное дело приходит сама собой. Но тут главное, чтобы бизнес-проект был не только интересен, но и знаком лично вам. Не стоит подражать, как вам кажется, более успешным своим знакомым и даже родственникам. Вы должны понимать, что предпринимательство, как вид деятельности, это высокорискованные инвестиции. Не лишним тут будет привлечение специального бизнес-консультанта. 

Не стоит забывать и о том, что особую актуальность и ответственность по выбору собственного инструментария по сохранению (преумножению) своих накоплений приобретает на семейном уровне. Где заложниками ваших непродуманных действий по ожиданию одномоментного обогащения, могут стать близкие, включая несовершеннолетних детей. В этом случае будет не лишним подумать о составлении для конкретной семьи специального план действий по достижению желаемых финансовых целей, т.е. семейного бюджета с элементами риск-менеджмента.

Справочно. Семейный бюджет — это разность между доходами, которые получают все члены семьи и всеми постоянными ежемесячными расходами, которые необходимы для жизни семьи, в том числе индивидуальными расходами всех членов семьи. Основная задача при составлении бюджета — правильно распределить доходы на необходимые статьи расходов, чтобы в конечном итоге расходы не превышали доходы.

Таким образом, можно сделать следующие выводы — небольшую сумму наличных можно и нужно иметь для обеспечения текущей финансовой безопасности и/или непредвиденных расходов. А все остальные деньги лучше хранить в финансовых инструментах, которые обеспечивают не только сохранность, но и желательно доходность с учетом инфляционных процессов. На данный момент — это банковские вклады в белорусских рублях. Но и тут важно помнить, что любое финансовые решения должны быть взвешенными и учитывать индивидуальные обстоятельства и цели.

Георгий Гриц, кандидат экономических наук